つみたてNISAの出口戦略

つみたてNISAの場合は運用益が非課税という特典がありますが運用期間が２０年という期限付きのものになります。先進国株式や全世界株式、米国株式に投資をしていれば２０年後に報われる可能性はかなり高いと考えています。

２０年という期間があることからそれまでに売却することを考えていない人も多いと感じるのですが私は一定の条件が揃えば売却していこうと考えています。

ちなみに私は特定口座でもインデックス投資をしていますが、出口戦略についてはこちらの記事をご覧ください。

つみたてNISAの売却条件１「お金が必要になった時」

この条件については課税口座のインデックス投資でも同様ですが、つみたてNISA口座内で利益が出ているのであれば、こちらから売却した方が税金がかからないのでお得です。

資産運用において税金をできるだけ少なくするというのは重要なことです。ただ運用年数が短い場合だとあまり利益が出ていないこともあるでしょうから、できるだけ売却するという事態にならないようにしておきたいですね。

先進国株式のベンチマークであるMSCIコクサイインデックスの過去リターンを確認してみます。

my indexサイトで確認してみるとMSCIコクサイインデックスの２０年の年率平均リターンは５.３％となっていますね。今後２０年がどのような推移になるのかはわかりませんが、過去リターンを目安にすることは一定の基準になります。

つみたてNISAの年間積立金額は最大４０万ですから、こちらを３～８％の１％刻みで２０年運用すると次のようになります。

3%	4%	5%	6%	7%	8%
72万	88万	108万	132万	161万	197万

MSCIコクサイインデックスの２０年の年率平均リターンは５.３％ですから、つみたてNISAの資金は４０万から１０８万程度になるということですね。この数字をひとつの目安にしても良いと考えています。

つまり１０８万を超える運用ができている場合はかなり上出来ということです。例えば１５年目で１３２万ということになっていれば６％よりも高い運用ができていることになります。

私の考えとして７％以上は十分満足できるリターンとなりますので１６０万以上になっていれば即売却しても何ら問題ないと思います。

つみたてNISAの売却条件としては上記の２点で考えていますが、私の場合は「お金が必要になった時」に売却する可能性が高そうです。私は４８歳ですが２０年後だと６８歳なのでここから売却してもお金の価値はかなり減少しているかなと感じるからです。

もちろんつみたてNISA以外の資金が潤沢で売却する必要がまったくないという、うれしいことになればいいのですがそれはあまりにも楽観的過ぎると思うので実際には６０歳（１２年後）あたりを考えています。